КОНЦЕПЦИЯ УПРАВЛЕНИЯ ИНФРАСТРУКТУРНЫМИ ПРОЕКТАМИ ХОЛДИНГА "РЖД" ЗА РУБЕЖОМ (часть 11) от 2 октября 2012 г. N 281
2. Предконтрактный этап
Уровень управления: Специализированное ДЗО.
Источники финансирования:
- на первоначальном этапе развития Специализированного ДЗО - собственные средства ОАО "РЖД" (бюджет Аппарата управления)
или
- собственные средства Специализированного ДЗО.
Понесенные на предпроектном и предконтрактном этапах затраты включаются в стоимость работ по контракту.
В случае если по результатам проведенных работ контракт не подписан, затраты ОАО "РЖД "/Специализированного ДЗО по проекту на данном этапе учитываются при формировании финансового результата.
При формировании значительного убытка на балансе Специализированного ДЗО, отсутствии перспектив получения прибыли (по проектам или от участия в уставном капитале дочерних проектных компаний) и установлении критического уровня стоимости чистых активов на уровне Аппарата управления ОАО "РЖД" в установленном порядке рассматривается вопросе о финансовом оздоровлении Специализированного ДЗО, в частности, путем его докапитализации.
Основание финансирования:
- Генсоглашение или договор на выполнение предконтрактных работ по проекту;
- решение специально созданного коллегиального органа ОАО "РЖД" о необходимости проведения работ на предконтрактном этапе, утвержденный ОАО "РЖД" бюджет Специализированного ДЗО.
3. Контрактный этап
Уровень управления: Специализированное ДЗО или SPV.
Источники финансирования: Средства Заказчика в составе договорной цены подрядного контракта. При формировании условий расчетов по субподрядным договорам (и прочим договорам, необходимым для выполнения подрядного контракта) Специализированное ДЗО / SPV учитывает условия расчетов по заключенному с Заказчиком контракту. В случае возникновения кассовых разрывов при реализации контракта (при отличии условий расчетов с Заказчиком по контракту от условий договоров с субподрядчиками / поставщиками) Специализированное ДЗО / SPV покрывает его за счет привлечения заемных средств. Вопросы привлечения заемных средств дочерними и зависимыми обществами ОАО "РЖД" регламентируется Единым корпоративным стандартом финансирования холдинга "РЖД", утвержденным старшим вице-президентом ОАО "РЖД" В.В. Михайловым (от 1 марта 2010 г. N ИСХ-3307).
Основание финансирования: Заключенный подрядный контракт.
Определение цены подрядного контракта с учетом необходимости покрытия понесенных затрат на трех этапах реализации инфраструктурных проектов ОАО "РЖД" за рубежом связано в первую очередь с распределением рисков между сторонами договора подряда (см. Приложение 2).
